Analyse EUR/USD 5M

La paire de devises EUR/USD a été échangée de manière convulsive tout au long de la journée de mardi. La volatilité était proche de zéro malgré une grande quantité de données macroéconomiques. Ce matin-là, l'Allemagne et l'Union européenne ont publié les indices d'activité des affaires de septembre pour les secteurs des services et de la fabrication. Toutefois, comme nous l'avions prévenu hier, la réaction du marché suivrait uniquement si les rapports montraient des valeurs résonnantes. C’était le cas, mais dans des directions opposées. Tandis que les indices pour le secteur des services ont augmenté, ceux pour le secteur de la fabrication ont chuté. Ainsi, les traders n'ont pas pu décider quoi faire ni dans quelle direction trader.

Globalement, la tendance haussière reste intacte, et la monnaie européenne continue de se redresser après une baisse injuste en fin de semaine dernière. Actuellement, la paire se trouve dans la zone des lignes de l'indicateur Ichimoku, donc une consolidation au-dessus de ces lignes confirmerait nos attentes pour une poursuite de la hausse de l'euro. Rappelons que le contexte fondamental mondial soutient toujours uniquement l'euro, alors que le dollar ne peut encore se fier qu'à des corrections techniques.

Sur le graphique à 5 minutes, aucun signal de trading n'a été formé mardi. Le prix s'est déplacé strictement latéralement avec une volatilité minimale. Par conséquent, c'est même bien que le prix n'ait pas atteint de niveaux ou de lignes durant la journée.

Le dernier rapport COT est daté du 16 septembre. L'illustration ci-dessus montre clairement que la position nette des traders non commerciaux était "haussière" pendant longtemps. Les baissiers ont à peine réussi à se déplacer dans leur propre zone de supériorité à la fin de 2024 mais l'ont rapidement perdue. Depuis que Trump a pris ses fonctions de président des États-Unis pour la deuxième fois, seul le dollar est en chute. Nous ne pouvons pas affirmer avec une certitude de 100 % que la chute de la monnaie américaine se poursuivra, mais les développements mondiaux actuels suggèrent exactement ce scénario.

Nous ne voyons toujours pas de facteurs fondamentaux pour le renforcement de la monnaie européenne, mais de nombreux éléments restent pour la chute du dollar américain. La tendance baissière globale persiste toujours, mais qu'importe maintenant où le prix s'est déplacé au cours des 17 dernières années ? Une fois que Trump mettra fin à ses guerres commerciales, le dollar pourrait reprendre sa croissance, mais les événements récents ont montré que la guerre continuera sous une forme ou une autre. La possible perte d'indépendance de la Fed est un autre facteur puissant pesant sur la monnaie américaine.

La position des lignes rouges et bleues de l'indicateur continue d'indiquer la préservation de la tendance "haussière". Au cours de la dernière semaine de rapport, le nombre de positions longues dans le groupe "Non-commercial" a diminué de 4,8 mille, tandis que le nombre de positions courtes a augmenté de 3,1 mille. En conséquence, la position nette a chuté de 7,9 mille contrats pour la semaine.

Analyse EUR/USD 1H

Sur le graphique horaire, la paire EUR/USD maintient une tendance haussière. Ces derniers jours, le prix a corrigé, mais au-dessus de la ligne de tendance, la tendance haussière reste valide. Il n'y a pas eu de raisons significatives pour la chute de la monnaie européenne, mais la livre sterling lui a rendu un "mauvais service". Et personne n'a annulé les corrections techniques. Compte tenu de la position de la Fed lors de la dernière réunion, nous croyons encore plus fermement à la poursuite du déclin de la monnaie américaine.

Pour le 24 septembre, nous soulignons les niveaux suivants pour le trading : 1.1234, 1.1274, 1.1362, 1.1426, 1.1534, 1.1604–1.1615, 1.1666, 1.1750–1.1760, 1.1846–1.1857, 1.1922, 1.1971–1.1988, ainsi que la ligne Senkou Span B (1.1790) et la ligne Kijun-sen (1.1823). Les lignes de l'indicateur Ichimoku peuvent bouger au cours de la journée, ce qui doit être pris en compte lors de l'identification des signaux de trading. N'oubliez pas de placer l'ordre Stop Loss à l'équilibre si le prix a bougé de 15 points dans la bonne direction. Cela protègera contre d'éventuelles pertes si le signal s'avère faux.

Mercredi, l'événement le plus intéressant de la journée sera l'indice du climat des affaires en Allemagne. De toute évidence, ce rapport ne pourra pas provoquer une forte réaction du marché, et il n'y aura pas d'autres événements durant la journée. Ainsi, nous pouvons à nouveau faire face à une journée assez morne avec un mouvement plat et une faible volatilité.

Recommandations de trading : Mercredi, la paire pourrait continuer son mouvement vers le nord, puisque la tendance haussière reste intacte, et le dollar n'a toujours pas de bases pour croître. La première cible est le niveau 1.1846–1.1857. Cependant, la volatilité pourrait encore être très faible, et un mouvement de tendance intraday pourrait être absent.

Explications pour les illustrations :

• Niveaux de support et de résistance – lignes rouges épaisses où le mouvement peut se terminer. Pas des sources de signaux de trading.
• Lignes Kijun-sen et Senkou Span B – lignes de l'indicateur Ichimoku transférées sur le graphique horaire à partir du chart de 4 heures. Lignes fortes.
• Niveaux extrêmes – lignes rouges fines à partir desquelles le prix a rebondi précédemment. Sources de signaux de trading.
• Lignes jaunes – lignes de tendance, canaux de tendance et autres figures techniques.
• Indicateur 1 sur les graphiques COT – la taille de la position nette de chaque catégorie de traders.